如果說 2020 年讓無數人感到失望甚至絕望，那么，一位名叫中本聰的人，早在十多年前為人們打開了一個沖破舊范式的希望之門——比特幣。進入這扇門的幸運兒，在今年哀嚎遍野的資本市場中仍感受到了溫暖。
《比推》帶您復盤 2020 年的加密市場。（注：文中數據截至 2020 年 12 月 21日）
市值前十大加密貨幣
一、比特幣（BTC）
作為市值最高的加密貨幣，比特幣在2020年漲幅超過220%。從年初的7,000多美元一路震蕩調整至7月底，終于站穩10,000美元。后半年，比特幣開始發力，在2020年的尾巴送給投資者一個最大的Surprise，突破2萬美元，迎來了歷史新高。并且漲勢兇猛，直逼25,000美元。
2020年BTC價格走勢圖，圖片來源：比推
2月初，比特幣價格重新站上10,000美元大關。3月份左右，受新冠病毒惡化影響，原油、美股大跳水，全球的投資者對經濟和市場預期已經到非常悲觀的程度，加密市場也受到影響。3月12-13日，比特幣出現斷崖式下跌，陸續跌破7,000美元、6,000美元、5,000美元關口，市場信心崩塌，比特幣屬于 “避險資產”的說法也被再度質疑。
大跌之后，隨著各國寬松貨幣政策的出臺以及人們對減半的樂觀情緒，比特幣逐漸回血。5月8日，比特幣價格突破10,000美元，創2020年2月24日以來新高。然而到5月10日，比特幣價格又急劇下挫，一度跌至8,200美元。
北京時間5月12日，比特幣迎來了第三次減半，第630,000個區塊被挖出，區塊獎勵由12.5枚減半為6.25枚。然而市場并未向預期那樣迎來暴漲，隨后的一個月時間內，比特幣價格不溫不火，遲遲無法突破1萬美元。
圖片來源： skew
7月26日，比特幣短時拉伸至1萬美元以上。8月11日，全球最大的商業咨詢服務公司MicroStrategy（納斯達克股票代碼：MSTR）宣布已以2.5億美元的價格購買了21,454枚比特幣，并將比特幣作為其主要儲備資產。隨后的時間里，比特幣價格正式站穩在1萬美元以上。
第四季度，比特幣成績亮眼。支付巨頭PayPal（中文名：貝寶）于美國時間10月21日宣布推出加密交易服務。11月4日，比特幣突破14,000美元，最高觸及14,040.01美元，創下2018年1月以來新高。11月12日和11月17日，價格分別突破16,000美元和17,000美元。
大機構買入的利好消息以及美元的持續疲軟讓加密市場應聲大漲，11月24日，比特幣價格自2017年來首次突破了19,000美元大關。
12月16日，比特幣價格急劇拉升，一舉突破 20,000美元，并持續創下新高。截至發稿時，比特幣在24,000 美元以上浮動。
今年對于比特幣投資者來說已是碩果累累的一年，華爾街巨頭的“真香”現場，越來越多的傳統金融機構入局，除了簡單的“逐利”因素之外，比特幣對世界去中心化、無邊界支付的影響勢必會越來越深遠。
二、以太坊（ETH）
市值排名第二的以太坊2020年至今漲幅近400%，超過比特幣。撰寫本文時，ETH 價格在650美元左右，仍低于其2018年的歷史高位1,500美元。
2020年ETH價格走勢圖，圖片來源：比推
以太坊VS 比特幣2020年漲幅對比，圖片來源：CoinCodex
受流動性挖礦和DeFi熱潮的影響，以太坊在7月下旬后開始集中發力。7月26日，以太坊在連續7天上漲后突破300美元；不到一個月后強勢突破400美元，甚至一度上探500美元，創下2018年以來新高；隨后以太坊迎來了兩個多月的價格回調，在350美元-400美元之間小幅震蕩。
11月5日，以太坊2.0開發團隊宣布以太坊2.0階段將于12月1日上線，這代表著以太坊升級的重要一步。該利好消息刺激了市場信心，以太坊價格再一次突破400美元。
11月20日，以太坊2.0存款合約地址余額達到了啟動以太坊2.0創世區塊最低要求的22.89%。灰度以太坊信托（Grayscale Ethereum Trust）成為美國第一個公開報價的ETH投資產品，也是僅次于比特幣信托的第二個向SEC報告的數字貨幣投資產品。這為機構或散戶以“合理合規“的形式投資以太坊鋪平了道路。以太坊市場大振，價格拉升至關鍵阻力位500美元，達到兩年半以來的最高點。四天后，隨著以太坊2.0存款合約地址余額進度條接近80%，以太坊突破600美元。
12月初，以太坊持續在550美元-600美元盤整，受信標鏈正式啟動刺激短暫上探600美元后又迅速回落。12月16日，隨著比特幣突破歷史最高值，以太坊價格也飛升至 600 美元以上。
作為市值最高的前兩大加密貨幣，2020年，比特幣和以太坊的價格走勢非常相似，一個穩定成熟，一個生態系統強大，希望未來能看到雙方更廣泛的采用。
三、瑞波幣（XRP）
2020年XRP價格走勢圖，圖片來源：比推
市值第三的瑞波幣（XRP）今年漲幅為190%以上。前十一個月XRP表現平平，價格在0.3美元附近浮動，大部分時間都處于0.3美元以下，交易活躍度遠低于其他幣種。而在11月21日，瑞波幣迎來了直線上漲，單日暴漲40%，隨后在11月24日達到年度高點0.66美元，交易量也大幅提升。
此輪暴漲的原因之一或歸功于其合作伙伴Flare Network的 Spark 代幣空投計劃。在該計劃下，XRP持有人有權以1:1的比例獲得Spark代幣。因此1,000億美元的Spark代幣中有450億美元將空投給XRP持有者。
隨著空投利好出盡，熱度消退，XRP 價格從12月初開始連日下跌。12月16日，受大餅突破新高影響，XRP 也從0.45 美元上漲至0.5美元以上，目前價格為0.57美元左右。
四、Tether（USDT）
2020年USDT價格走勢圖，圖片來源：比推
USDT于2015年推出，由Tether公司發行，1 USDT錨定1美元。它是按市值和交易量計算最大的穩定幣。目前USDT市值已超200億美元，是2020年初的42億美元的五倍多。USDT最初通過比特幣的Omni協議啟動，現已在以太坊、EOS、TRON、Algorand、Liquid Network等多個項目上發行。
Tether的透明度在加密貨幣社區中曾受到質疑，這也為替代穩定幣（如USDC、Paxos Standard Token、True USD和Dai）進入市場打開了大門。盡管有爭議，但到目前為止，這些競爭對手仍無法對Tether構成真正的挑戰。尤其是今年，全球金融市場的不確定性，世界新興市場、衍生品市場的強勁需求導致無論從市值還是交易量來看，USDT仍然是迄今為止最大的穩定幣。
五、萊特幣（LTC）
2020年萊特幣價格走勢圖，圖片來源：比推
萊特幣目前價格在117美元左右，2020年漲幅約為178%。它的歷史最高價格為2017年12月份的373.02美元。
LTC 市值目前近76億美元，超過了BCH （64.80億美元）和LINK（52.89億美元） 躍居第五位。
萊特幣是李啟威根據比特幣在2011年創立的點對點數字加密貨幣，總供應量為8400萬枚。LTC與比特幣具有許多共同屬性，但可以實現更快的交易。幣圈人士把比特幣比作黃金，萊特幣則代表白銀。歷史上的唯一一次減半發生在2019年，LTC獎勵從每塊25 LTC降低到每塊12.5 LTC。
萊特幣今年末出現補漲行情。灰度的大規模買入和增持，使其持倉的LTC溢價率一度達到3,000%以上；此外，LTC也是PayPal目前支持的加密幣種之一，這使得散戶投資者更容易投資，對LTC上漲也是一種推動力。
六、Bitcoin Cash（BCH）
2020年BCH價格走勢圖，圖片來源：比推
BCH 年初至今漲幅為 61.86%，目前價格在340美元左右，市值64億美元左右。BCH的歷史最高價格為2017年12月20日的4,358.92美元。
因比特幣社區對比特幣網絡可擴展性的爭議，社區某一陣營在2017年8月通過比特幣區塊鏈的硬分叉創建出了BCH。
此后，BCH每半年進行一次硬分叉。18年11月進行的分叉成為市場瀑布式下跌的導火索。而今年的分叉并沒有對BCH幣價產生大的影響，年末的上漲或由整體市場行情驅動。
七、Chainlink（LINK）
2020年LINK價格走勢圖，圖片來源：比推
LINK今年首次進入加密市值前十榜單，也是前十大加密貨幣中年度漲幅最高的幣種。LINK年初至今漲幅近600%，市值近52億美元。
Chainlink是第一批去中心化的預言機項目，是一個分布式的Oracle網絡，旨在為以智能合約為基礎的區塊鏈平臺（如以太坊）面臨的“ Oracle問題”提供解決方案。當滿足預定條件時，智能合約可以分散且無信任的方式執行代碼。該項目于2017年進行了ICO，籌集了3200萬美元，其主網于2019年6月啟動。LINK代幣通過ERC-677標準在以太坊上運行。
今年Chainlink 的大漲與DeFi 的熱潮密不可分。去中心化預言機在智能合約抓取借貸利率、代幣價格、隨機數、匯率等方面擁有非常多的用例。通過與眾多DeFi項目合作，LINK在今年7月份暴漲至8美元的歷史新高，并在8月份18日一舉飆升至18.6美元，成為2020年加密貨幣中的一匹“黑馬”。
隨著DeFi熱度漸退，LINK 價格在9月份后回落至10美元-12美元區間震蕩調整，目前價格在13美元左右。
八、Cardano（ADA）
2020年ADA價格走勢圖，圖片來源：比推
ADA年初至今漲幅近 385%，目前市值超51億美元。
Cardano基于權益證明共識機制，旨在為智能合約和去中心化應用程序創建一個具有高級功能和可擴展性的平臺。ADA是Cardano區塊鏈的本地代幣，最大供應量定為450億枚。IOHK、Cardano基金會和Emurgo是其生態系統中的主要組織。
今年的上漲動力或來源于該項目的重大進展。6月初，Cardano發布了Shelley路線圖，促使ADA價格上漲近50%。7月初，團隊宣布全節點部署新主網代碼Shelley，ADA一躍成為按市值計算的第八大加密貨幣，取代了之前的BNB。開發團隊IOHK也于11月宣布了Shelley的下一階段Goguen，此輪消息也帶動了ADA的進一步上漲。截至12月21日，ADA代幣價格為0.16美元左右。
九、 幣安幣（BNB）
2020年BNB價格走勢圖，圖片來源：比推
幣安幣（BNB）年初至今漲幅約為157%，目前市值約為51億美元。
BNB是幣安交易所的平臺幣，是平臺幣中的“龍頭”，其市值是第二名平臺幣OKB的四倍多。
BNB今年的發力主要集中在九月份之后，幣安智能鏈主網上線、幣安礦池、幣安挖礦等利好消息頻出，幣安智能鏈上線多個DeFi項目，其首個項目“漢堡”上市后一夜暴漲300倍，再加上年終整個加密市場牛市影響，BNB價格走勢整體呈上行趨勢。當前價格為35.35美元，距離其2019年的歷史新高39.45美元已非常接近。
十、Polkadot（DOT）
2020年DOT價格走勢圖，圖片來源：CoinCodex
波卡（Polkadot：DOT）年初至今漲幅約為45%，市值約為47億美元。
波卡是一個區塊鏈平臺。通過平行鏈和獨特的跨鏈機制，波卡可以將不同類型的區塊鏈（無論是許可的還是未經許可的）相互連接，以實現互操作和可擴展性，目前波卡生態上已發展了數百個項目，比較著名的有 ChainX、Polkaswap、Acala等。
9月1日DOT達到歷史最高價格–6.86美元，波卡市值也超越Chainlink成為第五大加密貨幣。隨后，DOT市場熱度減弱，價格大幅回調至4美元左右。11月份，波卡宣布將在未來幾個月內正式啟動平行鏈插槽拍賣，帶動其價格回彈至5美元左右。
2020年跑贏比特幣的加密貨幣
在市值前50的加密貨幣中，有14個加密貨幣跑贏比特幣，其中今年熱門的DeFi 類代幣有2個上榜，分別為 YFI 和SNX。YFI 更是以 1624% 的漲幅排名第三。
其他代幣按漲幅大小分別為：KSM、CEL、 THETA、 ZIL、 XEM、 WAVES、 LINK、 OMG、 ETH、 ADA、 XLM、 XMR。其中市值前十大的 LINK、ETH、ADA已于前文分析，稍后不再贅述。
市值前50中漲幅超過比特幣的加密貨幣，圖片來源：CoinCodex
一、市值前50中跑贏比特幣的 DeFi 代幣
1、YFI：1,668.62%
YFI （yearn.finance），Defi收益聚合器yearn.finance的治理代幣，該協議允許用戶自動優化在各種DeFi協議中獲得的收益。YFI 被稱為2020年“幣王”，上線一個多月價格就超過了比特幣，一度突破4.3萬美元。其創始人Andre Cronje （AC）也因此一戰成名。AC創建了30,000個YFI代幣，旨在將對項目的控制權從開發人員轉移到用戶社區。用戶通過在Yearn指定收益池存入代幣，即可獲得一定的數量的YFI，YFI發行量每隔一定周期減半一次，7月底，3萬枚YFI全部發行完畢。
2、 SNX：527.00%
SNX（Synthetix Network），前身是一個穩定幣項目Havven。更名后，SNX代幣主要作為抵押代幣以支持各種合成資產，包括法定貨幣、貴金屬或其他加密貨幣。用戶無需真正擁有這些資產，只需要追蹤資產的價格，這些合成資產在Synthetix.Exchange上進行交易。
二、其他代幣
1、KSM：4339.44%
Kusama是波卡的一個實驗性的區塊鏈平臺。使用Substrate框架構建，該框架允許用戶部署專門的區塊鏈，用戶可以在將其項目添加到波卡之前在其中進行測試，被稱為波卡的“金絲雀”。
2、CEL：1896.03%
CEL是去中心化借貸網絡 Celsius Network的代幣，Celsius Network使用戶可以賺取加密貨幣利息，快速借貸而無需任何費用。
3、THETA：953.73%
THETA前身是SLIVER.tv，是一家成立于2015年的VR電競娛樂直播平臺，在2017年6月完成融資后推出了去中心化視頻傳輸網絡THETA項目，該項目基于區塊鏈，通過使用加密貨幣來獎勵各種網絡參與者。Theta代幣用于為提供動力，該網絡的運行方式類似于YouTube和Twitch。
4、ZIL：950.24%
ZIL是Zilliqa公鏈項目的生態代幣，Zilliqa是一個高吞吐量的公共區塊鏈平臺，旨在進行擴展并結合分片技術，該技術允許用戶直接在其平臺上開發智能合約和dApp。Zilliqa項目利用一種新穎的共識協議，該協議隨著網絡的擴展提高了交易速率，隨著越來越多的挖掘節點加入該網絡，每秒處理的交易數量也更多。
5、XEM：800.64%
XEM是NEM的平臺代幣，用Java編寫，提供了可與任何編程語言一起使用的自適應API接口。NEM是專為企業打造的旨在提供簡化的方法來維護安全的交易分類帳本。被稱為第一個“智能資產區塊鏈”。
6、WAVES：615.89%
WAVES是一個區塊鏈平臺，由俄國物理學家Sasha Ivanov于2016年推出。該平臺的目的是促進各種數字資產以及現實世界商品的交易。使用Waves代幣，任何人都可以創建自己的自定義代幣并在Waves平臺上進行交易。
7、OMG：412.28%
OMG 是OMG Network（前身為OmiseGO）的網絡代幣，OMG Network是以太坊第二層擴容方案, 旨在使金融包容性和互操作性成為可能。12月初，Genesis Block Ventures（GBV）宣布收購OMG。
8、XLM：284.34%
XLM 是Stellar區塊鏈的本機代幣，XLM可以用于點對點交易，還在Stellar區塊鏈中作為一種抵御垃圾無效交易的防御機制，XLM還被設計為用作過渡貨幣，以促進不同貨幣之間的跨境轉移。
9、XMR：224.79%
XMR（門羅幣）是一種隱私幣，著重于隱私、分權和可擴展性。該項目是完全開源的，基于POW機制，由志愿者維護。門羅幣的強隱私技術例如環簽名和隱身地址，可以掩蓋任何給定門羅幣交易中的交易方和具體金額。
圖片來源：比推、CoinCodex
